Länsförsäkringar USA Index är en aktieindexfond som ger investerare exponering mot stora och medelstora bolag på den amerikanska aktiemarknaden. Fonden följer MSCI USA ex Select Securities Climate Action 75% Custom Index och har som mål att ge en avkastning som så nära som möjligt överensstämmer med detta jämförelseindex. Med en förvaltningsavgift på 0,20% och en förmögenhet på över 54 miljarder SEK är den ett populärt alternativ för långsiktiga investerare som vill ta del av den amerikanska aktiemarknadens utveckling..
Fondens förvaltning och struktur
Länsförsäkringar USA Index förvaltas av Peter Svalstedt och Pontus Englund som har ansvarat för fonden sedan oktober 2022. Fonden etablerades redan i juni 2009 och har sedan dess vuxit till en betydande storlek. Per januari 2025 uppgick fondens förmögenhet till cirka 54 155,78 miljoner SEK, vilket visar på ett stort förtroende från investerare.
Fondens andelskurs (NAV) låg på 931,95 SEK per den 21 mars 2025. För pensionssparare finns ytterligare fördelar då Pensionsmyndighetens rabatt kan sänka förvaltningsavgiften från 0,20% till så lågt som 0,12%, vilket ökar den långsiktiga avkastningspotentialen genom lägre kostnader.
Hållbarhetsfokus och investeringsstrategi
En viktig aspekt av Länsförsäkringar USA Index är dess hållbarhetsfokus. Jämförelseindexet MSCI USA ex Select Securities Climate Action 75% Custom Index är utformat för att minska utsläppen av växthusgaser. Detta innebär att fonden följer fondbolagets hållbarhetspolicy och ger investerare möjlighet att kombinera avkastning med miljöhänsyn.
Fondens investeringsstrategi är att följa sitt jämförelseindex så nära som möjligt, vilket innebär att den är passivt förvaltad. Detta resulterar i lägre förvaltningskostnader jämfört med aktivt förvaltade fonder och en transparent investeringsprocess där investerare tydligt kan se vilka bolag som ingår i portföljen.
Fondens innehav och branschfördelning
De fem största innehaven i Länsförsäkringar USA Index är välkända teknikjättar: Apple Inc, NVIDIA Corp, Microsoft Corp, Amazon.com Inc och Meta Platforms Inc. Denna koncentration av teknikbolag återspeglar den amerikanska aktiemarknadens sammansättning där teknologisektorn har en dominerande ställning.
Fondens tillgångsfördelning visar en tydlig tyngdpunkt inom teknologisektorn, följt av finans och fastighet samt sällanköpsvaror och tjänster. Denna fördelning ger investerare en bred exponering mot olika delar av den amerikanska ekonomin, men med betoning på de sektorer som driver tillväxt och innovation.
Risk och avkastning
För investerare är det viktigt att förstå fondens risk- och avkastningsprofil. Länsförsäkringar USA Index har en relativt hög volatilitet med en standardavvikelse på cirka 15,36% över en treårsperiod. Detta är förväntat för en aktiefond med fokus på den amerikanska marknaden.
Samtidigt visar fondens Sharpekvot på 1,02 under samma period att den levererar en god riskjusterad avkastning. Detta nyckeltal indikerar att investerare får en rimlig kompensation för den risk de tar. Fonden passar därför bäst för långsiktiga investerare som kan hantera kortsiktiga svängningar på marknaden och som söker exponering mot amerikanska aktier som en del av en diversifierad portfölj.
